搜索
三星、SK海力士联手减产NAND闪存 加剧供应紧张局面
4 天前
AI技术驱动下，全球存储行业正经历深刻变局，存储芯片进入历史性涨价周期。市场研究机构预测，2026年第一季度DRAM合同价格涨幅将达58%，服务器与移动DRAM涨幅更预计超60%。在此背景下，三星电子与SK海力士作为全球NAND闪存市场两大巨头，占据超60%市场份额，却计划在2026年进一步缩减NAND产能。三星电子2026年NAND产量预计从2025年的490万片降至468万片，SK海力士则从190万片降至170万片。此举可能加剧服务器、PC及移动设备等全领域供应紧张，但也将显著改善存储大厂盈利结构。AI数据中心对大容量SSD需求激增，推动存储厂商将产线从TLC转向QLC架构，产线切换过程中的设备调试、良率爬坡等因素导致产量自然减产。同时，DRAM盈利远高于NAND，设备投资资源向DRAM倾斜，也影响了NAND产能扩充。此外，中国存储企业长江存储近年在NAND市场出货量逐步增加，韩系厂商或通过减少移动端、PC端NAND供应，集中资源保障服务器及企业级产品供应，以优化产能组合、维护盈利能力。受此影响，NAND价格将持续上涨，TrendForce预测，2026年第一季度NAND闪存合约价将环比上涨33%至38%。国产存储龙头如佰维存储、兆易创新、江波龙等，在涨价逻辑与技术迭代共振下，股价创下新高，业绩量价齐升。
